1月16日,京东金融与宏利基金在北京联合举办了《中国个人养老金投资洞察报告(2025年)》(以下简称《报告》)发布会。据悉,该份报告为个人养老金制度全国推行以来,国内首份全面回顾个人养老金落地两年情况的报告。
发布会上,人力资源和社会保障部基金监管局原局长唐霁松表示,当前个人养老金制度试点成效显著,开户人数超7000万,产品供给丰富多样,制度运行平稳有序。为推动个人养老金高质量发展,唐霁松表示政府、企业、金融机构需协同发力。同时,政府应优化政策、加强引导;企业要助力员工规划养老;金融机构要聚焦全生命周期需求,打造多元化产品,提升投研能力,理财平台要优化服务、拓展场景。此外,参与机构要注重人民性,将投资人利益放在首位,提供优质服务,同时做好风险提示与防范,增强市场信心。
京东金融相关负责人向记者介绍,京东金融参考海外模型构建思路,基于自身财富管理十年来所积累的用户洞察数据和调研数据,参考国内大类资产风险收益表现,构建了适合我国国情的京东财富养老下滑曲线配置模型(JD-RGP),更好地服务投资者。
据人力资源社会保障部数据,目前,我国个人养老金开户人数已突破7000万,但个人养老金的缴存与投资情况并不如预期,存在部分用户开户后观望的情况。
《报告》基于1500份问卷调查结果揭示了发展现状:开户数量呈稳定增长态势,但缴费水平与12000元的缴存上限存在较大差距;个人养老金产品供给不足,不能满足个人性化需求;产品的投资收益距离预期较远,资产配置能力也有待优化。同时,个人养老金账户购买基金的投资者对高权益产品表现出明显偏好,其中三年期、五年期Y份额基金备受青睐,说明了产品供给、投资能力与投资者需求之间存在错配。
《报告》在深入研究加拿大和美国的成功经验后,给出了建议,比如:制定多税收优惠模式,税收优惠向中低人群倾斜;设计更灵活的制度,探索养老第二、第三支柱的互通机制;提供更加丰富的资产供给,以满足个性化需求。
校对:吕久彪